前三季度券商债券承销榜单出炉:地方债合计中标3951亿,中信...

财联社

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10月22日晚间,中证协发布2020年前三季度证券公司债券承销业务专项统计,包括地方债、绿色债、创新创业债三大项,分列了各项数据指标。

从绿色公司债方面看,2020年前三季度,45家证券公司作为绿色公司债券主承销商或绿色资产证券化产品管理人(沪深交易所市场)共承销发行62只产品,合计金额717.74亿元,其中资产证券化产品11只125.54亿元。

创新创业公司债来看,15家证券公司承销发行15只创新创业公司债,合计金额96.90亿元。

地方政府债券来看,69家证券公司参与地方政府债券合计中标金额3950.61亿元,合计中标地区28个。

中证协从三大维度全面统计了券商债券承销业务情况,包括:绿色公司债券(含资产证券化产品)主承销(或管理人)家数、绿色公司债券(含资产证券化产品)已发行金额、创新创业公司债主承销家数、创新创业公司债已发行金额、地方政府债券实际中标金额、地方政府债券实际中标地区数。

从地方政府债券实际中标金额来看,中信证券以381.91亿元遥遥领先,东方证券以338.82亿元位列亚军,超过200亿元的还有2家券商,分别为:中信建投 (254.67亿元)、华泰证券(237.27亿元)。

从绿色公司债券已发行金额来看,中信建投以100.96亿元排在首位,中信证券以63.09亿元列第二位,浙商证券以52.60亿元列第三位。

合计中标地方债3950.61亿,中信证券382亿居首位

在地方政府债券方面,69家证券公司参与地方政府债券合计中标金额3950.61亿元,合计中标地区28个。

从地方政府债券实际中标金额来看,中信证券以381.91亿元遥遥领先,东方证券以338.82亿元位列亚军,超过200亿元的还有2家券商,分别为:中信建投 (254.67亿元)、华泰证券(237.27亿元)。

从地方政府债券实际中标地区数来看,东方证券中标28个地区,国泰君安、海通证券、中信建投均中标28个地区。

除此之外,中标超过20个地区的券商还有13家,分别是华泰证券(27家)、中信证券(27家)、广发证券(26家)、申万宏源(26家)、兴业证券(26家)、光大证券(25家)、银河证券(24家)、中银国际(24家)、国信证券(20家)、华西证券(20家)、九州证券(20家)、中德证券(20家)。

承销发行绿色债718亿,建投、中信、浙商居三前

2020年前三季度,45家证券公司作为绿色公司债券主承销商或绿色资产证券化产品管理人共承销发行62只产品,合计金额717.74亿元,其中资产证券化产品11只125.54亿元。

在绿色公司债券主承销家数方面,中信证券以4.23家位居榜首,东吴证券、申港证券、浙商证券以4家紧随其后;中信建投以3.82家的成绩为列第五位,中山证券以2.50家居第六位,华泰证券以2.28家列第七位。长城证券、东兴证券以及华泰资管分别承销2家。

从绿色公司债券已发行金额来看,中信建投以100.96亿元排在首位,中信证券以63.09亿元列第二位,浙商证券以52.60亿元列第三位。

华泰联合、申港证券、平安证券、东兴证券、海通证券、国君资管、安信证券均排在前十位。值得注意的是,这十家券商承销金额占绿色公司债券总体达65%以上,行业二八分化加剧。

近年来,随着企业规模不断壮大,市场对于短期流动性需求也越来越大,券商发债越发积极。

苏宁金融研究院特约研究员何南野告诉记者,“由于公司债一直以来是投行业务的重要组成部分,是业绩收入的主要来源之一。上交所推出短期公司债,预计将进一步放大公司债的规模,给券商提供更多样化的业务机会。短期公司债的放开,使券商切入到短期融资的业务领域,给与券商更多与银行中票短融业务竞争的机会,对券商业绩有较好的刺激作用。”

15家券商承销双创债96.90亿

为拓宽中小企业融资渠道,监管部门2016年开始大力推进创新创业公司债(“双创债”)试点。但由于双创债利率居高、券商对发行人设置隐形财务指标门槛等原因,少有应者,券商参与双创债的热情仍有待提升。

在创新创业公司债主承销家数及已发行金额方面,仅东吴证券、中信证券、国泰君安、安信证券、渤海证券、海通证券、首创证券、国信证券、中金公司、中信建投、爱建证券、财通证券、招商证券、浙商证券以及中泰证券上榜,共承销发行15只创新创业公司债,合计金额96.90亿元。

多维度数据同比大幅提升

对比2019年全年相关数据,财联社记者发现,券商债券承销业务同比大幅提升,地方证券债券、绿色债以及双创债数据已超越去年全年。财信证券伍超明对记者分析称,当前第一梯队券商债券承销份额略有下滑,但头部券商优势仍难以撼动。

券商积极参与的背后,是绿色债的发行情况与券商分类评价的挂钩。早在2017年,证监会就发布《关于支持绿色债券发展的指导意见》,对绿色公司债券的发行主体、资金投向、信息披露,以及相关管理规定和配套措施作出原则性规定,同时明确指出,证券公司参与绿色公司债券承销情况,将作为证券公司分类评价中社会责任评价的重要内容。

广发证券表示,发行金融债所募资金将用于补充经营流动资金及向中小非银机构提供流动性支持。中信证券也在其金融债募集说明书中明确,所募资金主要用于疏解市场流动性风险、支持实体企业债务融资及用于公司的流动性管理。

一位券商投行人士在接受记者采访时表示,相较于与银行、信托等机构,券商2020年在债券承销业务方面的业绩可圈可点,将有利于提高整体业绩收入,特别在再融资政策利好的大背景下,券商投行中债券业务有望进一步增厚券商的经营业绩。