锂业一哥天齐锂业(002466.SZ)的百亿元已到期短期债务,或延期还款一个月。
11月30日晚,天齐锂业公告称,其本来于11月29日到期的18.84亿美元(约合人民币124.41亿元)贷款,有望获得银团展期。
根据公告,当天天齐锂业及相关子公司与银团已签署《展期函》,银团同意将上述贷款到期日,展期至以下日期之中的较早者:2020年12月28日或是银团代理行确认签署的《修改及重述的贷款协议》生效日期。
天齐锂业与银团正在就《修改及重述的贷款协议》的关键条款,进行进一步积极磋商。
《展期函》项下的展期生效时间是,银团代理行书面告知银团和天齐锂业,其已收到由天齐锂业及相关子公司签署妥当的担保、保证确认及补充函、相关公司授权文件等。
同时,天齐锂业须在今年12月10日或之前,按现行适用利率支付相关贷款人要求的未付利息等。
但天齐锂业《展期函》是否成功存在不确定因素。
天齐锂业称,如本次《展期函》项下的展期生效条件不能达成,则这一贷款无法展期至2020年12月28日。
根据公告,如最终未能签署《修改及重述的贷款协议》,其贷款的进一步展期无法完成,可能导致并购贷款违约,进而引发债务交叉违约等风险,并引发罚息、违约金和滞纳金等支付义务。
此外,还可能面临诉讼、仲裁、银行账户被冻结、资产被冻结或处置等风险,从而影响天齐锂业正常的生产经营和业务开展,增加其财务负担和资金压力,并对本年度业绩产生不利影响。
天齐锂业当前面临流动性紧张局面。11月13日晚,该公司已发布
不能偿还大额到期债务本息的风险提示
。
这一资金困局的源头,为天齐锂业
2018年进行的一起跨国并购
。
当年5月,天齐锂业斥资42.26亿美元并购全球三大盐湖提锂巨头之一智利SQM公司23.77%股权。
为完成这场并购,该公司通过银团贷款和境外筹集资金合计35亿美元,包括以中信银行为主的境内银团贷款为25亿美元。
其中,A类贷款为13亿美元,贷款期限一年,到期后可展期一年,自正式放款的当日2018年11月29日起计算;B类贷款12亿美元,贷款期限三年,到期后可展期一年,展期到期后,可再次展期一年,自正式放款的当日2018年11月29日起算。
截至今年11月29日,境内银团贷款项下的A类13亿美元贷款和境外银团贷款余额5.84亿美元,合计18.84亿美元已到期。
斥巨资收购完SQM之后,锂价开始大跌。这导致天齐锂业的盈利和流动资金大受影响。2019年,天齐锂业亏损28.24亿元,较上年同期由盈转亏。
今年前三季度,天齐锂业亏损11亿元,同比下降890.95%。
接近天齐锂业的人士曾对界面新闻记者称,面对债务,公司首选引进战略投资者的方式,而非卖资产。
天齐锂业拥有全球最大的锂辉石矿——澳大利亚格林布什矿。这是天齐锂业2012年斥资约38.76亿元收购的泰利森公司旗下矿山。
天齐锂业拥有泰利森公司51%股权,竞争对手美国雅保拥有另外的49%。雅保曾提出收购天齐锂业手中的泰利森股权,但被天齐锂业否决。
在获得银团展期协议前几日,天齐锂业股价一直上涨。
11月30日收盘,天齐锂业每股收报27.83元,较前一交易日上涨7.16%,五日累计涨幅为14.92%。